A guerra com Milão está a correr mal e a economia de Florença está em ruínas.
Entretanto, a peste começa o causar pânico.
Cosme financia a construção de uma cúpula para a catedral.
Vinte anos antes: João obriga Cosme a casar-se com Contessina, a filha de um banqueiro nobre com problemas financeiros, forçando-o a abandonar os seus sonhos de ser artista.